ניתוח באמצעות AI של לאומי (LUMI)
לאומי (TASE:LUMI)
- דירוג:
- 76תשואת יתר
- מחיר יעד:
- ILA 8,570.00(▲12.54% פוטנציאל עלייה)
- פעולה:
- העלאת המלצה
- תאריך:
- 19.08.2026
הציון מונע בעיקר מביצועים פיננסיים יציבים עם רווחיות חזקה, אך גם מעלייה במינוף ומתנודתיות בתזרים המזומנים, ובתמיכת מומנטום טכני חיובי. התמחור תומך בציון, עם מכפיל P/E מתון ותשואת דיבידנד יציבה, ושיחת הוועידה האחרונה לאחר פרסום התוצאות חיזקה את הביטחון באמצעות אשרור התחזית, יעילות גבוהה, איכות אשראי טובה והון חזק — לצד שחיקת מרווחים, השפעת המס הזמנית ואי-ודאות גיאופוליטית, שמיתנו זאת.
גורמים חיוביים
צמיחה בהלוואות ובהכנסות
התרחבות חזקה בתיק ההלוואות, ובמיוחד צמיחה של 13% באשראי התאגידי, מצביעה על ביקוש מתמשך מצד לקוחות ועל חדירה לשוק. עלייה בהכנסות ובהכנסה לפני הפרשות מספקת בסיס יציב לצמיחת הרווחים, אם החיתום יישאר ממושמע.
iShares MSCI Israel ETF (EIS) לעומת לאומי (LUMI)
- שווי שוק
- ₪105.02B
- תשואת דיבידנד
- 4.47%
- נפח מסחר ממוצע (3 חודשים)
- 2.80M
- מכפיל רווח (P/E)
- 10.2
- בטא (שנתי)
- 0.87
- צמיחת הכנסות
- 0.96%
- צמיחת רווח למניה
- 8.30%
- מדינה
- ישראל
- מספר עובדים
- 7,514
- מגזר
- כללי
- עוצמת המגזר
- ―
- תעשייה
- Banks - Regional
סקירה עסקית ומודל ההכנסות
תיאור החברה
לאומי פועל כמוסד פיננסי מוביל ומספק מגוון מקיף של שירותי בנקאות ושירותים פיננסיים ברחבי ישראל ארצות הברית בריטניה ושווקים בינלאומיים נוספים פעילותו העסקית מאורגנת במגזרים נפרדים הפונים לבסיסי לקוחות שונים ובהם משקי בית לקוחות בנקאות פרטית עסקים זעירים וקטנים חברות שוק בינוני תאגידים גדולים גופים מוסדיים וניהול פיננסי הבנק מציע מגוון רחב של פתרונות אשראי כגון הלוואות לדיור הכוללות תכנון משכנתה ליווי לקוחות ואפשרויות מימון מחדש הלוואות מובטחות הלוואות לקבוצות רכישה מסגרות הון חוזר מימון רכישות ומימון לטווח וכן קווי אשראי מתחדשים הוא מתמחה גם במתן תמיכה פיננסית למיזמי הייטק ישראליים ומציע מימון ליסינג לציוד כרטיסי אשראי פלטפורמות בנקאות מקוונת ושירותים נרחבים לניהול עושר וניהול מזומנים עבור לקוחותיו הבינלאומיים והתאגידיים הבנק מעמיד מימון סחר סינדיקציית הלוואות והשתתפויות פיקדונות מטח לזמן קצוב ועסקאות חדר עסקאות בנוסף הוא מספק מגוון מוצרי השקעה וביטוח ובהם קופות גמל קרנות נאמנות קרנות השתלמות תוכניות פנסיה וביטוח כללי המוסד פועל באופן פעיל בשוקי ההון ועוסק בהשקעה בניירות ערך סחירים בפעילות עשיית שוק בניירות ערך ובנגזרים בהסכמי רכש חוזר ובהסכמי השאלת ניירות ערך במכירה בחסר ובחיתום ניירות ערך פעילותו כוללת גם ניהול נכסים והתחייבויות לצד הצעת שירותי נאמנות ומשמורת עבור בנקים אחרים נוסף על כך פעילויות לאומי כוללות שירותי ייעוץ מכירה וניהול של תיקי הלוואות ויצירת מוצרים פיננסיים חדשניים החברה משרתת מגוון רחב של לקוחות מלקוחות פרטיים ועסקים קטנים ועד תאגידים רב לאומיים גדולים חברות בינוניות לקוחות מוסדיים ובנקים זרים ופועלת באמצעות כ 250 סניפים לאומי נוסד בשנת 1902 ומשרדו הראשי נמצא בתל אביב יפו ישראל
סקירת הדוחות הכספיים
סיכום
הנתונים הכספיים של לאומי משקפים בנק אזורי רווחי, עם צמיחה חזקה בהכנסות בתקופה האחרונה ותשואה יציבה על ההון ברמה של אמצע העשרה. מנגד, נרשמה עלייה ברורה במינוף במהלך השנים האחרונות, לצד תנודתיות ניכרת בתזרים המזומנים, כולל שנה של תזרים שלילי ב-2023. בסך הכול, הבסיסים הפיננסיים יציבים, אך כיוון המינוף ויציבות תזרים המזומנים הם הנושאים המרכזיים למעקב.
השוואת מתחרים
דירוג כולל
POLILUMI
MZTF
DSCT
FIBIמדדים פיננסיים
השוואת ביצועים
מילון מונחים
קנייה
מניה המדורגת כ"קנייה" צפויה להציג ביצועים טובים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות גבוהות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.
הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.
החזקה
מניה המדורגת כ"החזקה" צפויה להציג ביצועים דומים לשוק הכללי או למדד ייחוס מסוים. דירוג זה מצביע על כך שהמניה אינה נחשבת לאטרקטיבית במיוחד להשקעה, אך גם אינה נתפסת כבלתי אטרקטיבית במיוחד.
הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.
מכירה
מניה המדורגת כ"מכירה" צפויה להציג ביצועים חלשים יותר מהשוק הכללי או ממדד ייחוס מסוים בטווח הקצר עד הבינוני. דירוג זה מצביע על כך שהמניה עשויה להניב תשואות נמוכות יותר בהשוואה למניות אחרות באותו מגזר או למדד השוק.
הערה: אין באמור משום ייעוץ השקעות; מומלץ להתייעץ עם יועץ פיננסי לפני קבלת החלטות השקעה.
כתב ויתור
דוח מניה זה של אנליסט AI נוצר באופן אוטומטי על ידי מערכות הבינה המלאכותית שלנו, תוך שימוש באלגוריתמים מתקדמים ובנתונים פיננסיים, טכניים ונתוני שוק הזמינים לציבור. אף שהמידע המוצג נועד להיות מדויק ובעל ערך, הוא מיועד למטרות מידע בלבד ואין לראות בו ייעוץ פיננסי. תוכן שנוצר על ידי מערכת בינה מלאכותית (AI) עשוי לכלול אי־דיוקים ו/או שגיאות.
השקעה במניות כרוכה מטבעה בסיכונים, וביצועי עבר אינם מעידים בהכרח על תוצאות עתידיות. דוח זה אינו מביא בחשבון את נסיבותיך הפיננסיות האישיות, מטרותיך או סובלנותך לסיכון. יש לבצע מחקר עצמאי או להתייעץ עם יועץ פיננסי מוסמך לפני קבלת החלטות השקעה. הניתוחים וההמלצות המוצגים בדוח מבוססים על נתונים היסטוריים ועדכניים, וייתכן שאינם משקפים באופן מלא תנאי שוק עתידיים או התפתחויות בלתי צפויות.
לא יוצרי הדוח ולא הגופים הקשורים אליהם מתחייבים לדיוק, לשלמות או לאמינות המידע המוצג. השימוש בדוח נעשה לפי שיקול דעתכם ועל אחריותכם בלבד.
תאריך הניתוח: 19 באוגוסט 2026