קבוצת דלק: איתקה רוכשת נכסי נפט ימיים מקנדה

קבוצת דלק הודיעה כי איתקה אנרג’י, חברה כלולה מהותית של הקבוצה, חתמה ב-5 באוקטובר 2026 על הסכם עם חברת הנפט הקנדית Suncor אנרג’י לרכישת תיק נכסי נפט ימיים מפיקים במים רדודים מול חופי ניופאונדלנד ולברדור בקנדה. העסקה מהווה את הרכישה הבינלאומית הראשונה של איתקה ומקימה לה נוכחות אסטרטגית חדשה בקנדה באזור גיאולוגי ותפעולי הדומה למדף היבשת הבריטי, עם פוטנציאל להרחבת הפעילות בהתאם לאסטרטגיית הצמיחה של החברה.
לפי מידע שמסרה איתקה, העתודות המוכחות והצפויות (2P) והמשאבים המותנים (2C) המיוחסים לחלקה של Suncor בנכסים עומדים על כ-103 מיליון חביות שווה-ערך נפט של עתודות מוכחות וצפויות, וכ-20 מיליון חביות שווה-ערך נפט של משאבים מותנים. הצפי להפקה היומית מהנכסים בשנים 2027–2031 הוא כ-30 אלף חביות שווה-ערך ליום, ועל בסיס העסקה מתכננת איתקה לעדכן את תחזית ההפקה הכוללת שלה לטווח הבינוני ל-140–150 אלף חביות ליום. מחיר הבסיס בעסקה משקף כ-8 דולר ארה”ב לחבית.
הנכסים הנרכשים כוללים החזקה תפעולית של 48% בשדה Terra Nova, בו צפויה איתקה לשמש כמפעילה, וכן החזקות לא תפעוליות של 40% בנכסי White Rose Existing Lands ושל 38.6% בנכסי White Rose Growth Lands, כולל פרויקט West White Rose Extension שבו ההפקה צפויה להתחיל ברבעון הרביעי של 2026. הנכסים פועלים באמצעות יחידות FPSO ומערכי קידוח תת-ימיים, לאחר השקעות שדרוג משמעותיות בשנים האחרונות.
התמורה הבלתי מותנית בעסקה נקבעה על כ-860 מיליון דולר שישולמו במזומן במועד השלמת העסקה, בכפוף להתאמות על בסיס מועד כלכלי של 1 ביולי 2026. בנוסף נקבעה תמורה מותנית נוספת של עד 250 מיליון דולר שתשולם אם מחיר הנפט מסוג Brent יעלה על רמות סף מסוימות לתקופה של 27 חודשים החל מ-1 ביולי 2026. איתקה מתכוונת לממן את התמורה הבלתי מותנית באמצעות מסגרת אשראי מבוססת עתודות (RBL) קיימת ומימון מקומי בקנדה, בעוד שהתמורה המותנית, ככל שתשתלם, תמומן מתזרים המזומנים החופשי, בהתאם למדיניות המינוף של החברה.
איתקה תישא בהתחייבויות פירוק ונטישה בגין חלקה בנכסים, המוערכות בכ-901 מיליון דולר לפני מס, סכום הכפוף לאי-ודאות מהותית. לפי מידע שקיבלה איתקה מהמוכרת, ה-EBITDAX המותאם המיוחס לנכסים הסתכם בכ-235 מיליון דולר בתקופה של 12 החודשים שהסתיימה ב-30 ביוני 2026, תקופה המתוארת כתקופת תפוקה נמוכה לפני עליית ההפקה הצפויה.
השלמת העסקה מותנית בקבלת אישורים רגולטוריים וממשלתיים מקובלים בקנדה, לרבות רשות התחרות הקנדית, ובתנאי סגירה נוספים. ההסכם כולל הוראות מצגים, התחייבויות ודמי ביטול בסך 50 מיליון דולר בנסיבות של הפרת התחייבויות איתקה בקידום השלמת העסקה או האישורים הרגולטוריים. השלמת העסקה צפויה במחצית הראשונה של 2027, בכפוף להתקיימות התנאים המתלים. קבוצת דלק מדגישה כי הנכסים כפופים לרגולציה סביבתית ומסכמת כי העסקה צפויה להגדיל את היקף פעילות איתקה ולבסס את מעמדה כשחקנית בינלאומית משמעותית בתחום הנפט הימי.